国债期货盘面情况(9月3日): 合约代码 | 收盘价 | 涨跌幅(%) | 成交量 | 成交量变化 | 持仓量 | 持仓量变化 | T2012 | 97.845 | 0.15 | 74,376 | 6829 | 101,033 | 1,398 | TF2012 | 99.520 | -0.01 | 29,069 | 4719 | 50,551 | 3,553 | TS2012 | 100.110 | 0.00 | 8,576 | 2724 | 17,206 | 2,078 |
消息: 外交部:中方敦促美国务院立即撤销有关错误决定 否则将根据形势发展作出正当、必要回应 商务部:正会同有关部门研制跨境服务贸易负面清单 年底前将出台;支持适销对路出口商品拓展国内市场 稳住外贸外资基本盘;将组织各地举办“全国消费促进月”活动 农业农村部:正编制“十四五”种业发展规划 将会同相关部门继续支持现代种业工程建设 中国8月财新服务业PMI 54.0,预期53.9,前值54.1 人民币兑美元中间价报6.8319,上调57点 央行公开市场开展1200亿元7天期逆回购操作,今日有1000亿元逆回购到期,实现净投放200亿元 总结: 今日国债期货低开,午后走高,成交量与持仓量均增加明显。近期银行间资金面较为紧张,央行公开市场操作较为谨慎,中美关系缓和以及央行更加关注中长期目标的态度,令国债现券收益率有所走高。不过,国内经济修复速度不及预期,资本投入放缓,经济内生动力不足,物价扣除食品后有通缩风险,货币政策有继续维持宽松的必要性。在疫情常态化防控下,9月、10月仍有7000多亿元专项债待发行,低利率不会很快退出。5月以来货币环境与信贷环境持续收敛,央行强调完善跨周期设计和调节,提高政策的直达性,意味着后期货币信贷环境重新宽松的概率较低。信贷调结构、通渠引流、降低融资成本仍是后疫情时期的政策导向。定向降准、调降基准利率的可能性均不大,无风险利率保持在较高区间内波动。10年期国债收益率预计会在2.9-3.2%之间震荡,投资机会偏少。目前10年期国债收益率在3.1%附近,距离上限较近。技术面上看,2年期、5年期、10年期国债主力仍在筑底当中,T2012需关注97.7一线的支撑,TF2012需关注99.7一线的支撑。在操作上,单边策略暂不推荐,鉴于收益率曲线可能陡峭化,建议进行多TF2012空T2012套利操作。 |