更新版 1-台湾货币市场：跨月拆款利率稳在高位，外资出逃令银行心态更趋保守

龙听

* 外资走钱且月底，银行拆款利率难走低
    * 有寿险业买短票，猜测与股市不稳有关
    * 有投信遭大量赎回，债券RP利率大致平稳

(更新图表和拆款及央行定存单发行细节)
     记者 董永年
    路透台北1月31日 - 台湾银行间跨月拆款利率周五稳在既有水准。资调人士称，受昨日外资大举卖超台股
并汇出近8亿美元，以及月底因素影响，今日银行间资金调度略有不顺，利率并未因年关后资金逐渐回笼而下
滑。

    他们指出，武汉肺炎疫情令昨日台股暴跌，外资在股市大量提款，这让有外资证券户的银行调度更显保守
，深怕外资走钱可能会持续一阵子。

    “月底又加上外资抽钱，有银行调钱困难，因为证券户头的资金马上就要走了，气氛更保守。”一银行拆
入方资调人员说。

    一拆出方大型银行资调人士称，今日是有多做一些拆款，且以银行为主，两周的利率做在0.46%，虽然有
人嫌利率偏高，但还是得承做。

    另一拆出方银行资调人士则表示，由于开给小型银行的拆款利率偏高，因此感觉需求不是很强，今日也有
外商银行来推销资金，气氛似乎不若外面描述的紧俏。

    台湾证券交易所周五资料显示，外资及陆资在台股卖超171.99亿台币，连两日共卖超353.01
亿台币；上日修正后为卖超181.02亿台币。   

本地时间17:06                    今日报价                  上日收盘
台币兑美元                       30.250                    30.277     
台湾加权股价指数<.TWII          11,495.10                  11,421.74
>                                                   
隔夜银行间拆款加权平均            0.183%                    0.186%
利率                                                

   --隔夜拆款利率区间           0.170-0.260%               0.167-0.280%
   --一周拆款利率区间           0.180-0.510%               0.220-0.520%
   --两周拆款利率区间           0.210-0.510%               0.210-0.520%

    **有寿险业买进短票**      

    短票方面，票券商交易员表示，虽然货币市场资金尚未因年后资金回笼而明显宽松，但因短票利率仍有0.
50%以上的水准，也吸引了寿险业者买进。

    他们表示，昨天标售的台电152天期短票，得标利率区间在0.613-0.628%，比年前还略为走低，显示市场
资金仍然丰沛，再加上股市不稳，抽离的资金会进入货币市场找寻避险标的。

    “寿险业之前在利率0.58%的时候有买过，这两天又开始买了，但利率只有0.50%。”一大型票券商交易员
说。

    他猜测，寿险业愿意接受较低利率，且资金一锁就是30天，可能是因为对股市看法保守，乾脆转到货币市
场停泊。   

    今日票券商与金融机构成交的30天自保短票利率低位较上日略为下滑，主要在0.50-0.52%，上日在0.51-0
.52%。   

    据集保公司资料，上日自保30天短票成交加权平均利率在0.514%，区间在0.35-0.52%，成交金额59.21亿
台币；前日自保30天短票成交加权平均利率0.517%，区间在0.49-0.57%，成交金额52.76亿台币。

    上日60天短票成交加权平均利率在0.520%，区间在0.52-0.52%，成交金额4.85亿台币；前日自保60天短票
成交加权平均利率在0.523%，区间在0.52-0.53%，成交金额56.31亿台币。

    台湾央行周五发行862.20亿台币定存单，较今日到期定存单金额469.00亿台币，发行余额增393.20亿台币
。

    下周到期央行定存单金额共1兆4,009亿台币，分别为周一4,884.50亿、周二3,638亿、周三2,881亿、周四
1,088亿及周五1,517.50亿。

    拆款中心资料显示，周五银行超额备270亿台币，累积至周日超额准备1兆2,990亿台币，累计前期1
%的超额准备1兆4,633亿台币。


    **投信遭赎回**

    债券附买回(RP)市场方面，证券商交易员表示，今日有投信遭到赎回，资金分布略有不均，但整体尚称平
稳，到期均可续做。

    他们指出，虽然投信多缺不一，但寿险业有出来找券，企业的资金也偏多，不过利率大致持稳上日，要见
到利率走低，得等到下周进入2月才有机会。   

    “有少数投信被大量赎回，但整体算平稳。”一大型证券商交易员说。

    今日大型证券商与金融机构承作公债/公司债RP利率成交大致同于上日，公债RP跨月利率主要在0.48-0.49
%；公司债RP跨月利率则在0.58-0.59%。

    今天大型票券商与金融机构承作公债RP跨月利率在0.44-0.47%，上日0.45-0.48%；公司债RP跨月利率则在
0.40-0.48%，上日在0.49-0.55%；利率会因交易对象及天期长短而有所差异。（完）  

(审校 杨淑祯)