【专题报告】全球棉花产业分析之“美国”

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棉花是世界上最主要的农作物之一，其主副产品都有较高的利用价值。棉花既是最重要的纤维作物，又是重要的油料作物 ，也是含高蛋白的粮食作物，还是纺织、精细化工原料和重要的战略物资。1540年代早期，美洲原住民就被观察到在种植棉花。随后在1607年和1785年美国分别引进了陆地棉和海岛棉。在1793年美国惠特尼发明了锯齿棉花机后，美国的棉花生产得以迅速扩大。从19世纪初到20世纪初，棉花扩种到许多州，逐渐形成了南部的棉花带。根据国际棉花咨询委员会(ICAC)对2021年度棉花产量的预估来看，印度、中国、美国、巴西依次为全球棉花主要生产国，合计产量约占全球总产量的70%。继上篇专题介绍了世界第一大棉花生产国印度后，本文将从美国本土棉业背景、种植区域、面积与产量、消费和出口、供需平衡表、品种价格、和相应的农业政策等方面分析世界第一大棉花出口国美国的产业现状及发展前景。



一、美国棉业背景

美国位于北美洲中部，全称为美利坚合众国。国土面积约937万平方公里。据美国2020年人口普查数据显示美国人口约为3.31亿，其中非拉美裔白人占57.8%，拉美裔占18.7%，非洲裔占12.4%，亚裔占6%，印第安人和阿拉斯加原住民占1.1%，夏威夷原住民或其他太平洋岛民占0.2%（以上比例存在重叠）。通用语言为英语。基督教和天主教为主要宗教。货币为美元。首都在华盛顿哥伦比亚特区（Washington D.C.）。美国有高度发达的现代市场经济，其国内生产总值居世界首位。美国最新的GDP总量为23万亿美元，其中第一产业占比不足1%，第二产业比重约为18%，第三产业占比高达80%。

美国目前是世界第一大棉花出口国和第三大棉花生产国。美国过去5年的棉花年产量均值约为380万吨，出口量均值约为330万吨，出口占生产比重高达87%。遥遥领先的棉花出口量使美国在国际棉花贸易市场中扮演重要角色。美国棉花的播种面积约为1200万英亩，主要分布在北纬38°以南从南太平洋到大西洋岸的17个州。美国棉花产业具有以下几大特点：第一，机械化程度高。从整地、播种、灌溉、施肥、治虫、采摘等环节，全部采用大型植棉机具作业；第二，全面推广棉花优良品种。每个地区推广的棉花优良品种由区域委员会和美国农业部共同讨论确定，并由种子公司统一供应；第三，棉花生产规模大规范化程度高。平均一个农场拥有650英亩的棉田；第四，综合技术服务全面系统。农机租赁、农资销售以及运输、加工、建筑、水利、科学指导等服务均有专业公司提供。第五，国家对棉花实行扶持和保护政策，对棉花种植予以鼓励。



二、美国棉花种植区域

美国由50个州，1个直辖特区——华盛顿哥伦比亚特区（首都所在地），5个岛屿自由邦和十多个其它远洋小岛组成。美国棉花产区主要分布在美国国土南部自西向东的大片区域内，主要由四个棉花种植区组成，包括西部地区、西南部地区、中南部地区和东南部地区。美国的棉花带横跨南部17个州。据美国农业部统计2021年度美国棉花播种面积约为1122万英亩。西部棉区包括加利福尼亚(CA)、亚利桑那(AZ)、和新墨西哥(NM)三个州。由于干旱少雨棉田全部实行灌溉。棉花种植面积约占全国的3%，总产量约为全国棉花产量的4%。西南棉区又称高原棉区，海拔在1500-3500米，包括德克萨斯(TX)、俄克拉荷马(OK)和堪萨斯(KS)三个州。棉花种植面积约占全国的62%，总产量约为全国棉花产量的49%。中南棉区又称密西西比三角洲棉区，包括密西西比(MS)、路易斯安那(LA)、阿肯色(AR)、田纳西(TN)和密苏里(MO)五个州。依靠自然降雨植棉。棉花种植面积约占全国的14%，总产量约为全国棉花产量的21%。东部地区包括南卡罗莱纳(SC)、北卡罗莱纳(NC)、佐治亚(GA)、亚拉巴马(AL)、佛罗里达(FL)和佛吉尼亚(VA)六个州。也依靠自然降雨植棉。棉花种植面积约占全国的21%，总产量约为全国棉花产量的25%。

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三、美国棉花面积与产量

自20世纪50年代以来，美国棉花的收割面积整体处于下降的趋势，从最高位的10906千公顷下降到近年4000千公顷左右，整体下降幅度达到了63%。回顾历年的收割面积，可以观察出三个比较明显的下降阶段。首先自1951/52年至1967/68年，棉花收割面积下降的最为明显，从10906千公顷下降至3236千公顷，下降幅度达到了70%。随后在1979/80年至1983/84年之间，棉花的收割面积再次下降，此次下降持续时间较短，但面积跌至了1950年来的最低位至2983千公顷。第三次下降发生在1995/96年至2009/10年，棉花的收割面积从6478千公顷下降至3047千公顷，下降幅度达到了53%。自2010/11年之后，棉花的收割面积多在4000千公顷上下波动。

美国棉花单位产量整体处于明显的上升趋势。从1950/51年至今，美国棉花单位产量从302千克/公顷上升至987千克/公顷，上涨幅度达到了227%。其中在2017/18年创下了历史最高记录为1014千克/公顷。

在过去的70多年里，虽然美国棉花的收割面积整体处于下降趋势，但是单产的成倍上涨使美国棉花的产量大体呈现上涨的趋势。在1983/84年之前，由于棉花收割面积下降的影响更为明显，棉花的产量处于震荡下降的趋势。自1983/84年后的二十多年，棉花产量飞速上涨，从1692千吨翻了两倍达到最高记录5201千吨。但是在2002年至2014年，巴西就美国提供违法补贴棉农提起诉讼，为规避风险美农多弃棉从麦，叠加金融危机的影响，使整体产量在2009/10年回落到了2654千吨。近几年产量维持在4000千吨上下的水平。

总的来看，在20世纪80年代以前，由于人们对化学纤维产品的接受程度不断增加，化学纤维产量的上升使传统棉纺织品市场的份额不断下降。同时由于布雷顿森林体系的瓦解，美国经济的衰退也对棉纺织品市场产生影响。此外，大农场凭借专业化程度高不断兼并小农场，为提高收益，不断扩大其他经济效益更高作物的种植面积，也使美国植棉业发生萎缩。但是农业科技的发展、优良棉种的培育和政府政策的扶持所带来的单位产量的持续增长使当前美国棉花的产量仍占据世界领先的位置。

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四、美国棉花消费及出口

从棉花消费量来看，美国在1950/51至1966/67年之间棉花的消费量都稳定在2000千吨上下。随后在1966/67至1981/82年之间，人造纤维问世，其低廉的价格以及更适用于工业和家用产品生产的特性，使美国纺织品格局发生了巨大的变革。在1981/82年，棉花的消费量已经下降到1146千吨。但是，人造纤维抢占棉花市场份额的状况没有一直延续下去。在1982/83年开始，棉花的消费开始回暖。棉花透气性和吸汗性的宣传重新抓住了消费者的眼球。易护理棉质产品的研发和其具有竞争力的价格让用棉量飞速反弹。到1997/98年达到了2471千吨的巅峰。但是在随后的20多年里，美国棉花消费再次进入了下行通道。其主要是由全球纺织工业的再分工引起的。进入21世纪，原先由英美转向日韩的纺织工业不断迁移到中国和东南亚。国际贸易关税的下降和国外低廉的劳动力成本使美国倾向于服装进口，使其本国的棉花消费占产量的比重在近几年下降到20%以下。

回顾20世纪50年代到现在，美国棉花的出口量整体处于上涨趋势。在2000年之前，由于美棉价格在国际棉花市场阶段性的失去竞争力，在出口量整体上涨的趋势中出现了一些短暂性的回落。进入21世纪，美国棉花的出口量开始超过国内棉花的消费量。在1998/99至2005/06年间，棉花出口量飞速上涨，从936千吨达到3821千吨。在2002年，巴西就美国棉花非法补贴向WTO提起诉讼，这场长达12年的争端导致美国棉花出口量自2005/06年之后明显下跌。近几年美国棉花的出口量恢复到了3500千吨的水平，占据全球棉花出口量30%-40%的份额。联合国商品贸易数据库数据显示，美国棉花的出口国家主要分布在亚洲地区，2021年主要出口国家有中国，出口金额约为10.3亿美元；其次是越南，出口金额约为10.3亿美元；第三是巴基斯坦，出口金额约为7.1亿美元。

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五、美国棉花供需平衡表

国际棉花咨询委员会(ICAC)和美国农业部(USDA)每个月都会发布对全球棉花供需情况的预测表。下图摘取了两个部门对美国最新的预测情况。两张表对比来看，近五年来ICAC和USDA对美国产量的估计基本保持一致，仅2021/22年度的产量预测中，ICAC比USDA高出了14.81万吨。从国内消费来看，ICAC和USDA的数据也相差不大。从出口数据来看，ICAC的预估数值总是要高出USDA预估数值10万吨左右。同时因为出口数据的差别，导致两个部门在2017/18年时的期初库存虽然保持一致，但是USDA的期末库存会较ICAC的更高，且逐年累计。虽然在期末库存和库消比的具体数值上两者存在差别，但是整体趋势上还是保持一致性的。自2019/20年之后美国棉花的供需情况就进入了偏紧的格局，也为2020年初棉花期货价格进入牛市行情奠定了基础。

本月USDA对2022/23年度的棉花供需情况进行了展望，数据显示美国棉花产量较上一年度下降了22.21万吨，消费量略微下降1.09万吨，出口量下降5.45万吨。受西南地区降雨量有限影响，虽然预计新年度播种面积较上一年度增加9%，但是弃耕率从8%上升至25%，在单产预计有所增加的情况下，总产量较去年仍有明显的下降，等待后续对实际播种面积的确认。整体来看，虽然供需双双走弱，但是需求仍大于供应数量，导致美国棉花的期末库存继续走低，支持当前的棉花价格高位运行。

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六、美国棉花品种与价格

从植物学的角度来说，棉花分为三个主要商业上的群体。第一种群为 Gossypium hirsutum，原产于墨西哥和美洲中部，现已在美国改良和广泛种植，占美国生产的棉花的百分之九十五以上。该种在美国被称为“美国陆地棉”的棉花的纤维长度范围从约7/8至21/16英寸。美棉的其它部分属第二个植物群为 G. barbadense，起源于南美洲，纤维长度范围从5/4英寸到25/16英寸，它在美国被称为“美国皮马棉”，通常也被称为“超长纤维棉”。第三种棉花为G.herbaceum和 G.arboreum，该种棉花的纤维长度从1/2到1英寸，原产地为印度及东亚地区，美国没有种植该种类的棉花。除此之外，美国农业部根据叶屑等级与外来杂质的人工分级和对颜色等级、纤维长度、马克隆值、强度、长度整齐度指数、反射率、黄度和杂质百分比面积等指标的仪器测试制定了棉花分级系统。美国陆地棉等级标准作为“通用”标准被国际上的签约国承认并使用[1]。

美国作为棉花重要的生产国之一、世界第一大棉花出口国，其价格对世界棉花产业有着重要的影响，棉花2号期货合约更指引着全球价格的走向。自2020年3月，疫后时代各国陆续采用了宽松的货币政策，紧接着全球供需格局逐渐变紧，叠加近期资金力量的博弈，使全球棉花价格已经达到了自2011年来的新高点。根据ICE棉价和官方统计的棉农种植成本粗略推算，当前棉农的种植利润达到了600美元/亩，也是自2011年来历史第二高位，上游种植利润丰厚刺激棉农扩大种植面积。从各个国家棉花的报价对比来看，年初以来美国棉花的价格一直具有优势，当前2021/22年度累计净销售量已经超过其预期目标，但是由于前期的装运速度较慢，销售量能否完全落实仍有待观察。

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七、美国农业政策

美国主要通过立法和制定相关政策来促进农业的发展。自1977年《粮食与农业法案》全面实施后，美国每隔5年便会根据国内外形势修订和完善农业补贴政策。2002年,巴西将美国棉花补贴问题上诉至世界贸易组织,直至2014年两国签署谅解备忘录,争端才最终结束。这一事件也导致了美国《2014年农业法案》较上一个版本产生了较大的改变，由黄箱政策转向绿箱政策。根据WTO《农产品协定》的内容，绿箱政策是指政府通过服务计划，提供没有或仅有最微小的贸易扭曲作用的农业支持补贴；而黄箱政策通常会对生产和贸易产生扭曲作用。2018年出台的法案基本延续2014年的法案且将于2023年到期。

从表3中可以看出[2]，美国农业法案中与棉花相关的支持政策主要分为商品计划和风险保障计划两大类，其中风险保障计划又分为政策性保险和灾害援助。自2014年农业法案大幅调整后，商品计划目前以市场营销援助贷款为主，该计划主要以确保棉花种植者在市场价格较低时可获得基本收入为目的，稳定国内的棉花生产。政策性保险主要以单产和收入为标的，当棉花单产和收入没有达到预期时可以获得一定赔付保障。灾害援助主要指当气象灾害和病虫害等自然灾害对棉花种植者造成利益损失时，政府将对其提供保险保障。当前美国构建起了以保险为主、价格和收入支持计划为辅的棉花支持政策体系。

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八、总结与展望

自工业革命以来，全球纺织产业分工经历了多次大转移，美国也经历了从棉纱出口大国到棉花出口大国的变化。当前美国作为棉花的主要生产国和出口国，在全球棉花市场上依旧发挥着至关重要的作用。美国棉花产业具有机械化程度高、品种优良、规范化程度高和服务技术支持全面等特点。当前美国处于播种面积较为稳定，单位产量持续提升，国内消费比重较小，出口量不断提升的格局当中。根据美国农业部对2022/23年度棉花供需情况的预测，美国棉花的产量为359.24万吨；消费量为54.43万吨；进口量为0.22万吨；出口量为315.69万吨；期末库存和库消比下降到63.14万吨和17%。供需格局的进一步缩紧支撑棉花价格维持高位运行。当前美国已经开启加息周期，后续流动性的持续收紧可能会对包括棉花在内的大宗商品的价格产生抑制作用。除此之外，涉疆法案和中美关系的变化发展也是影响国际棉花贸易的关键因素。总的来看，美国有较久的棉花种植和纺织工业发展历程，其在棉田规范管理、产业转型升级、政策体系构建等多方面仍有值得借鉴的地方。



参考文献：

[1] 美国棉花公司 . 美国棉花分级手册 .  2013.

[2] 马琼，王彦发，侯玉龙 . 中美棉花补贴政策的对比分析及经验借鉴［J］. 广东农业科学，2018，45（11）：167-172.