“金融核弹”威力几何？SWIFT到底是什么？

龙听

金融战中，SWIFT一直是公认的“核武器”。

　　美国白宫26日发表声明说，为应对俄罗斯在乌克兰境内采取军事行动，美国与欧盟委员会、德国、法国、英国、意大利、加拿大领导人决定将部分俄罗斯银行排除在环球银行金融电信协会（SWIFT）支付系统之外，并对俄罗斯央行实施限制措施，以防其部署国际储备削弱制裁措施造成的影响。

　　SWIFT是什么？为什么“踢出SWIFT系统”被认为是制裁手段中的“金融核弹”，影响有多大？

　　什么是SWIFT？

　　SWIFT，环球同业银行金融电讯协会，创建于1973年，总部设在比利时首都布鲁塞尔，主要职能是在全球银行系统之间传递结算信息。

　　SWIFT的报文传送服务平台、产品和服务将 200 多个国家和地区 11，000 多家银行机构、证券机构、市场基础设施和企业客户连接在一起。据SWIFT网站信息，“虽然 SWIFT 并不代表客户持有资金或管理账户，但是我们让全世界的用户社区能够安全地进行通信、可靠地交换标准化金融报文，因此，我们得以促进全球和地区金融流动、推动世界范围内的贸易和商业发展。”


　　有资料显示，SWIFT管理层由25个董事组成，其中，美国、比利时、法国、德国、英国和瑞士各拥有两个董事席位，其他会员国最多仅有一个董事席位。

　　SWIFT如何发挥作用？

　　SWIFT主要用于信息流传递，不涉及清算，亦不影响资金流，但国际清算几乎都绕不开SWIFT。

　　以人民币跨境清算为例，境外人民币业务参加行在境内代理银行开立清算账户（即人民币同业往来账户），当跨境资金通过代理行模式清算时，境外参加银行首先通过 SWIFT 系统将资金收付信息传递至境内代理银行，境内代理银行通过人民银行跨行支付系统或行内清算系统代理境外参加银行办理资金汇划，境内代理银行借贷记人民币同业往来账户，完成与境外参加银行之间的资金结算。

　　根据SWIFT公布的数据，在基于金额统计的全球支付货币排名中，以美元和欧元为主。最新统计， 今年1月，人民币在国际结算中的份额达3.2%，创历史最高，继美元（39.92%）、欧元（36.56%）、英镑（6.30%）之后，居全球第四位。

　　被SWIFT排除在外，有何影响？

　　有观点认为，一个国家的银行被踢出SWIFT系统后果是灾难性的。若某个国家被排除出SWIFT系统，可以类比于某自然人在社交媒体中被删号。

　　国信证券研报提及，由于目前全球跨境支付的信息传递基本都是通过SWIFT实现，因此被SWIFT排除在外，意味着进行跨境支付结算将变得非常困难。而当今各个国家多少都会跟其他国家有经贸往来，因此这会对受制裁国家的经济运转产生很大影响。

　　中国国际问题研究院研究员杨希雨日前表示，在短期内，俄罗斯可以承受。原因有二：第一，普京早在行动之前，就下了一招“先手棋”。早在2014年“乌克兰危机”爆发后，为应对美欧制裁，俄罗斯就建立了自己的金融信息交换系统，2018年起俄罗斯全面开启“去美元化”。第二，美欧一旦对俄罗斯关闭SWIFT系统，自身也会比较痛苦。

　　杨希雨认为，将俄罗斯踢出SWIFT，实际上相当于将美、欧、俄三方都拉入了一场比赛，就看谁能抗得更久、熬到最后。在这场拉锯战中，俄罗斯虽然会难受，但以它的经济规模和体量，也不会立马崩溃。而在俄罗斯还能承受得住的这段时间里，恰恰是美欧需要忍受痛苦的时期。

　　值得注意的是，根据此前报道，2021年4月29日，俄罗斯总统新闻秘书佩斯科夫曾表示，如果俄罗斯与SWIFT支付系统被切断，俄罗斯将在短时间内找到替代方案。

　　据俄罗斯卫星通讯社报道，俄罗斯央行发布的年度报告显示，2020年，俄罗斯替代SWIFT系统（SPFS）的使用量相比2019年提升1倍，在俄内的使用比例达到20.6%。

　　另据援引一名美政府高级官员的话报道，此次制裁将为银行间进行与俄石油及天然气相关支付留出空间。