海尔董事会通过德国上市计划 成为首批发行D股的企业之一

龙听

摘要：海尔公告称，本次发行的 D 股股数不超过 4 亿股（超额配售权执行前）， 并可能授予簿记管理人不超过上述发行的 D 股股数 15%的超额配售权。此前媒体称，海尔此次预计融资规模有望达到约10亿欧元。

青岛海尔股份有限公司发布公告称，其董事会审议通过《青岛海尔股份有限公司关于公司拟在中欧国际交易所 D 股市场首次公开发行股票并上市的议案》，其中提到，为促进公司业务发展，深入推进公司全球化战略，公司拟在中欧国际交易所股份有限公司 D 股市场首次公开发行股票并上市，本次发行上市将通过法兰克福证券交易所的准入并挂牌交易实现。

公告更多内容如下：

1、发行股票的种类和面值

本次发行的股票为向符合资格的投资者募集并在中欧国际交易所 D 股市场 发行，在法兰克福证券交易所进行交易的境外上市外资股（D 股），境外上市外 资股均为普通股，以人民币标明面值，以外币认购，每股面值为人民币 1 元。

2、发行时间 公司将在股东大会决议有效期内选择适当的时机完成本次发行并上市，具体 发行时间由股东大会授权董事会及董事会授权人士根据国际资本市场状况和境 内、外监管部门审批进展情况决定。

3、发行方式 本次发行方式为国际配售。根据国际资本市场的惯例和情况，国际配售可包 括但不限于：（1）依据美国 1933 年《证券法》及其修正案项下 144A 规则（或 其他豁免）于美国向合资格机构投资者进行的发售；（2）依据美国 1933 年《证 券法》及其修正案项下 S 条例进行的美国境外发行；及（3）可能包括在德国和/ 或卢森堡的公开发售。

4、发行规模 在符合公司股票上市地最低发行比例等监管规定的前提下，结合公司未来业 务发展的资本需求，本次发行的 D 股股数不超过 4 亿股（超额配售权执行前）， 并可能授予簿记管理人不超过上述发行的 D 股股数 15%的超额配售权。最终发 行数量提请股东大会授权董事会及董事会授权人士根据法律规定、监管机构批准 及市场情况确定。

5、定价方式 本次发行价格将在充分考虑公司现有股东利益、投资者接受能力以及发行风 险等情况下，根据国际惯例，通过订单需求和簿记建档，根据发行时国内外资本 市场情况、参照可比公司在国内外市场的估值水平确定发行价格。

6、发行对象 本次 D 股发行拟在全球范围内进行发售，面向符合资格的全球投资者发行。

7、发售原则 国际配售的配售对象和配售额度将根据累计订单，充分考虑各种因素来决定， 包括但不限于：总体超额认购倍数、投资者的质量、投资者的重要性和在过去交 易中的表现、投资者下单的时间、订单的大小、价格的敏感度、预路演的参与程 度、对该投资者的后市行为的预计等。 在不允许就公司的股份提出要约或进行销售的任何国家或司法管辖区，本方 案的公告不构成销售公司股份的要约，且公司也未诱使任何人提出购买公司股份 的要约。公司在正式发出招股说明书后，方可销售公司股份或接受购买公司股份 的要约。

本议案及前述各子议案尚需提交公司股东大会逐项审议

下文发表于2018年2月8日19:36，原文标题《媒体：海尔将在德国上市 成为首批发行D股的企业之一》

据路透，青岛海尔将在德国上市，成为首批发行D股的企业之一。

上述报道援引知情人士称，海尔将在位于法兰克福的中欧国际交易所股份有限公司（简称：中欧所）发行D股，尽管发行规模尚未敲定，但预计融资规模有望达到约10亿欧元。

中欧国际交易所股份有限公司（简称：中欧所）由上海证券交易所、德意志交易所集团和中国金融期货交易所于2015年共同出资成立，主要职能是研发和上市交易以离岸人民币计价的证券和衍生产品，按照国际化交易所的标准开展上市、交易和清算服务。

所谓D股，是指注册在中国境内的股份有限公司在德国法兰克福发行上市的股票。

据路透报道，包括海尔在内，首批将有三家中国企业登陆中欧所，每家公司将筹资5亿至10亿欧元，融资规模总计达30亿欧元。此外，中欧所已经确定了10家A股蓝筹企业赴德国发行D股的名单。

据第一财经日报，中欧所联席首席执行官陈晗去年底曾在柏林表示，中欧所将首先采取“Ａ＋Ｄ”的方式，从Ａ股上市公司中遴选行业领军企业作为Ｄ股发行人。

陈晗称，中国企业通过发行Ｄ股募集资金，特点在于境外融资、境外投资，其募集资金使用便捷且可降低汇率及资本跨境流动的风险。此外，中国Ａ股市场收盘以后，Ｄ股市场开盘可覆盖部分美洲日间交易时段，延长交易时间，有利于中国企业股权结构的国际化与多元化。